创富盈汇金评：美国核心CPI再超预期，美联储大幅降息预期减弱

发布时间：2024-09-12 12:23:09

来源：创富

基本面：昨日，美国8月核心CPI环比增速超预期，市场认为美联储下周不会大幅降息，美股盘初下挫，道指一度跌超740点、纳指100一度跌1.6%。英伟达CEO黄仁勋强调AI芯片需求如此之大，英伟达拉涨，带动美股V型反转。最终，美股早盘齐跌超1%后集体收涨，纳指收盘大涨超2%，芯片股指涨近5%，英伟达大涨超8%、创六周最大涨幅。自2022年10月以来，标普500指数和纳斯达克100指数首次完全抹去了盘中至少1.5%的跌幅。美国通胀数据打压降息预期，美债先涨后跌，10年期、两年期美债收益率均上涨，黄金日内再度出现探顶回落动作。

数据方面，美国8月CPI同比上涨2.5%，核心CPI环比意外升至0.3%，为四个月最大涨幅；核心通胀的粘性超出市场预期，美联储下周降息50基点的预期大幅降温。“新美联储通讯社”撰文称，8月份的通胀数据为下周美联储逐步下调利率铺平了道路，但较为坚挺的住房通胀导致8月份核心价格涨幅略高于预期，这可能会使美联储官员更难推动在下周的美联储会议上进行50个基点的更大幅度降息。

特朗普和哈里斯的首场辩论结束，辩论期间美股期指集体下跌，美元指数加速走弱，显示哈里斯的表现更好。本次辩论中，特朗普重申征收关税，并抨击哈里斯和拜登推高通胀，并称与“2025计划”无关。此外，双方均提及了巴以冲突。辩论结束后，特朗普与哈里斯都庆祝自己“获得胜利”。华尔街人士普遍认为，此次辩论没有太多关于政策的实质性讨论。部分观点认为，美元走弱或显示哈里斯的表现更好，后续的就业数据和竞选活动相关言论将决定最终结果。

黄金技术面：

日线图：

昨日，受美国核心CPI数据超预期回升，市场对下周美联储大幅降息的预期减弱，黄金日内探顶冲高回落，日线收带长上下影的小阳星。整体形态上看，金价再度上探2523上方的顶部压力后，如期遇阻回落，目前已形成多跟长上影形态，说明上方压力较大，不过若今日能整体维持在2505上方，则金价有望突破压力，再创新高。

小时图：

小时图上，昨日黄金沿20EMA均线震荡走高，一度突破月初反弹高点附近的震荡区间，但晚间数据公布后，金价大幅跳水，直接跌破两条均线将日内涨幅全数吐出，直到尾盘才有所修复，但仍在20EMA下方。短线形态上看，黄金冲高遇阻，短线或重新回到围绕均线震荡走势，若震荡低点出现不断上移的迹象，则金价有望在震荡蓄力后进一步向上突破。因此在操作上，建议以低吸为主，高抛为辅震荡操作。

操作建议：

2507附近轻仓做多，止损2500，目标2525

2525附近轻仓做空，止损2532，目标2507

白银技术面：

日线图：        

日线图上，昨日白银如期震荡反弹，日线收带上下影的阳线。整体形态上看，白银仍保持在均线下方震荡走势，在有效站上均线之前，仍建议以高抛低吸震荡操作为主，若以大阳线站上均线，则顺势转多。

小时图：

昨日，白银日内如期围绕均线上下震荡，一度强势上探月初高点震荡区间，但晚间受数据影响大幅跳水，直接将日内涨幅吐出。尾盘银价逐步回暖，逐步回到均线上方。短线形态上看，白银虽然整体围绕均线震荡，但震荡中枢在抬高，整体形态略偏多头。因此在操作上建议，先采取低吸为主高抛为辅的震荡操作。

操作建议：

28.95附近轻仓做空，止损29.10，目标28.45

28.45附近轻仓做多，止损28.30，目标28.95

日内需要重点关注的数据和事件 2024年09月12日 周四

数据：

20:15 欧元区至9月12日欧洲央行存款机制利率

20:15 欧元区至9月12日欧洲央行主要再融资利率

20:30 美国至9月7日当周初请失业金人数(万人)

20:30 美国8月PPI年率/月率

事件：

20:15 欧洲央行公布利率决议。

20:45 欧洲央行行长拉加德召开货币政策新闻发布会。